ZachXBT Alega uma Falha de Conformidade de 420 Milhões de Dólares na Circle Desde 2022

Principais Insights

• ZachXBT alega que a falha da Circle em congelar prontamente fundos ilícitos em USDC levou a uma perda de 420 milhões de dólares.
• O investigador onchain delineou 15 casos onde a Circle atrasou o congelamento de fundos ilícitos.
• Ele apelou ao emissor da stablecoin para que faça melhor.

O investigador onchain pseudónimo ZachXBT acusou o emissor da stablecoin Circle de falhas de conformidade. Numa thread no X (antigo Twitter), ZachXBT listou 15 casos onde a Circle atrasou o congelamento de USDC roubado.

De acordo com ele, isto permitiu que atores mal-intencionados movessem com sucesso mais de 420 milhões de dólares em fundos que poderiam ter sido congelados se a Circle tivesse agido rapidamente.

ZachXBT diz que a Circle é demasiado lenta a congelar fundos ilícitos

A publicação do investigador onchain parece ter sido desencadeada pelo recente hack do Drift Protocol. A exchange descentralizada baseada em Solana foi recentemente explorada, com mais de 280 milhões de dólares roubados num incidente ligado a grupos de hackers da Coreia do Norte.

No entanto, ZachXBT acredita que alguns dos fundos roubados poderiam ter sido congelados se a Circle tivesse agido. Segundo ele, os hackers usaram o Circle CCTP para transferir 232 milhões de USDC de Solana para Ethereum. Isto demorou mais de seis horas através de mais de 100 transações.

Ele escreveu:

"Apesar do atacante ter lavado fundos durante seis horas consecutivas através da própria ponte nativa da Circle, nenhum USDC foi congelado."

O detetive onchain destacou 14 outros incidentes nos quais o explorador usou USDC para lavar fundos. Estes incluem a exploração do Cetus Protocol no ano passado, onde 223 milhões de dólares foram roubados, e o hack de 110 milhões de dólares da Mango Markets em 2022.

Nestes três casos e noutros, ZachXBT mostrou um padrão da Circle em não conseguir congelar fundos e colocar carteiras na lista negra de forma atempada, mesmo quando solicitado pelas autoridades policiais.

Um relatório de 2024 destacou isto, observando que quando as autoridades policiais submeteram pedidos de congelamento à Circle, Tether, Paxos e Techteryx para dois endereços em relação ao relatório. Os outros agiram prontamente enquanto demorou mais 4,5 meses antes de congelar os endereços.

ZachXBT quer que a Circle faça melhor

Entretanto, o investigador pseudónimo observou que as críticas à Circle não derivam do seu desejo de ver o emissor da stablecoin falhar. Ele reconheceu que a empresa tem bons produtos, e ele também detém USDC.

No entanto, está a apelar a uma mudança no seu processo de conformidade devido aos impactos negativos no ecossistema. Ele observou que a Circle está registada e licenciada nos EUA, e que a empresa tem os recursos para fazer melhor, dadas as consequências da vida real das suas decisões.

Ele escreveu:

"Nove dígitos perdidos do ecossistema devido à inação repetida ao longo de três anos, pedidos das autoridades policiais, pedidos do setor privado e da sua própria infraestrutura. O valor de mais de 420 milhões de dólares só contabiliza casos públicos importantes. O valor real é provavelmente significativamente maior."

Até agora, o relatório desencadeou múltiplos comentários da comunidade cripto, especialmente à luz da exploração do Drift Protocol. Para muitos, levanta questões sobre o posicionamento da Circle do seu USDC como uma stablecoin mais em conformidade regulamentar.

Ainda assim, é improvável que tenha qualquer impacto significativo na posição do USDC como a segunda maior stablecoin. O USDC tem atualmente uma oferta circulante de 77 mil milhões de dólares. As ações da Circle CRCL mantêm-se em alta no acumulado do ano, apesar de um declínio recente.

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