モルガン・スタンレーがトップピックに選定、シーゲート（STX）株が過去最高値を記録

要約

• Seagate (STX) は過去最高値（ATH）の460ドルを記録し、月曜日に8.34%上昇、2026年は現時点で56%上昇しています。
• Morgan Stanleyは、STXの目標株価を468ドルから582ドルに引き上げ、Overweightレーティングを維持しました。
• SeagateがWestern Digital (WDC) に代わり、Morgan StanleyのHDD分野におけるトップピックとなりました。
• Morgan Stanleyは、HDD市場の需給均衡予測を2029年に先送りし、従来の予測より1年遅くなりました。
• Cantor FitzgeraldもSTXの目標株価を500ドルから650ドルに引き上げ、Overweightを維持しました。

Seagate Technologyは月曜日に好調で、株価は過去最高値（ATH）の460ドルまで上昇しました。これは同社がこれまで到達したことのない水準です。この動きは、Morgan Stanleyがハードディスクドライブ分野でのランキングを再編し、Western Digitalに代えてSeagateをトップピックに据えた後に起こりました。

Seagate Technology Holdings plc, STX

Morgan Stanleyのアナリスト、Erik Woodringは、STXとWDCの両方についてOverweightレーティングを再確認しましたが、Seagateの目標株価を468ドルから582ドルに引き上げました。Western Digitalの目標株価は369ドルから380ドルになりました。両銘柄は寄り付き前のプレマーケット取引で上昇し、STXは4.6%高の449ドル、WDCは3.2%高の304.38ドルとなりました。

同行の理由は明確です。HDDの需要は近い将来減速する兆しがありません。クラウドワークロードは増加し続けており、AIはどこかに保存する必要のあるデータをさらに生成しています。HDDは依然として世界のクラウドデータストレージの約80%を処理しています。

フラッシュメモリチップは毎年HDD市場シェアの一部を奪っていますが、それは緩やかな侵食です。Woodringは、エージェント型AIの台頭とより高度なワークロードにより、より多くのデータが生成されており、HDD需要が高水準に維持されていると指摘しました。

Morgan Stanleyは現在、HDD市場における需給均衡が2029年に達すると予想しています。これは以前の予測より1年遅れています。大手プレーヤーがごくわずかな市場において、これはSeagateとWestern Digitalの両社にとって朗報です。

SeagateがWestern Digitalを上回った理由

トップの交代は、いくつかの要因に起因しています。Western Digitalについて指摘されていたいくつかの触媒（残りのSandisk株の売却やSeagateとの評価ギャップの縮小など）はすでに実現しています。

今後、Woodringは、Seagateの粗利益率が今後1年間でWestern Digitalより約50ベーシスポイント速く拡大すると予想しています。この優位性は、Seagateがより高容量のドライブの出荷を増やしていることに由来し、これらはより良い利益率をもたらします。

参入したのはMorgan Stanleyだけではありません。Cantor FitzgeraldもSeagateの目標株価を500ドルから650ドルに引き上げ、Overweightレーティングを維持しました。この動きは、Western DigitalのInnovation Dayの後に続き、同社は新しい技術の進歩と更新された財務モデルを発表しました。

好調な決算が動きを後押し

アナリストのアップグレードは突然現れたわけではありません。Seagateは2026年度第2四半期の好調な決算を発表しました。1株当たり利益は予想の2.79ドルに対して3.11ドルとなり、売上高は28億3,000万ドルに達し、予想を約3.66%上回りました。

このような上振れは、アナリストに上方修正の理由を与えます。株価の1年間の収益率は現在556.69%となり、時価総額は962億ドルとなっています。

InvestingProは、STXが現在、Fair Value推定値に対して過大評価されているとフラグを立て、Most Overvaluedリストに掲載しました。

Seagate (STX) 株が過去最高値（ATH）を記録、Morgan Stanleyがトップピックに選出という投稿は、CoinCentralに最初に掲載されました。